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                                                                                          欢迎光临北京道普达管理咨询有限公司,北京道普达管理咨询有限公司是专门从事欢迎体验凯发电游注册即送21,最具实力的娱乐网站,凯发电游注册即送21活动热烈欢迎您的到来。更多游戏方式,请点击凯发电游注册即送21彩金网址,祝您财源滚滚好运连连。
                                                                                  凯发电游注册即送21_荣丰控股:关于与关联方拟连系收购Ethniki Hellenic GeneralInsurance S.A.股权的意向性

                                                                                  凯发电游注册即送21_荣丰控股:关于与关联方拟连系收购Ethniki Hellenic GeneralInsurance S.A.股权的意向性

                                                                                  作者:凯发电游注册即送21    来源:网络整理    发布时间:2018-02-28 03:25    浏览量:874

                                                                                    证券代码:000668 证券简称:荣丰控股 通告编号:2018-013

                                                                                    荣丰控股团体股份有限公司

                                                                                    关于与关联方拟连系收购Ethniki Hellenic General

                                                                                    Insurance S.A.股权的意向性通告

                                                                                    本公司董事会及全体董事担保本通告内容不存在任何卖弄记实、误导性告诉可能重大漏掉,并对其内容的真实性、精确性和完备性包袱个体及连带责任。

                                                                                    重大风险提醒

                                                                                    (一)本通告为本公司及控股股东片面意愿表达,制止今朝,本公司及控

                                                                                    股股东上海宫保与买卖营业敌手方正处于雷同阶段,尚未与其睁开正式会谈,未签署任何协议,也不受任何前提或任务束缚,故本次收购事件存在重大的不确定性,请投资者留意风险。

                                                                                    (二)NBG 于 2017 年一季度就出售 Ethniki 事项举办果真招标,中标方为

                                                                                    EXIN。制止今朝,Exin 和 NBG 尚未正式公布终止相助,本次收购是否具备继

                                                                                    续推进的前提存在重大不确定性,请投资者留意风险。

                                                                                    (三)本次收购以控股股东上海宫保为首要收购主体,上市公司仅部门参股,详细参股比例尚未确定,本次收购对公司将来的主营营业、策划成就等方面均不组成重大影响,请投资者留意风险。

                                                                                    (四)本公司今朝主业为房地产开拓,暂未涉及保险营业,本次实行进入保险行业,在职员、技能、打点等方面筹备尚不富裕,且保险行业策划模式上与原主业存在较大差异,将来策划和整合存在不确定性,请投资者留意风险。

                                                                                    (五)本次收购涉及出资金额也许高于本公司及上海宫保的净资产总和,本

                                                                                    公司以为本公司及关联方具备实验本次收购的手段,制止今朝,外部融资正在落实中,请投资者留意风险。

                                                                                    (六)本次收购将发生大额并购贷款,公司及上海宫保面对利钱及本金的送还压力,也许对公司将来现金流组成必然影响,请投资者留意风险。

                                                                                    重要内容提醒:

                                                                                    (一)公司拟与关联方上海宫保商务咨询有限公司(以下简称“上海宫保”)

                                                                                    作为连系体收购 National Bank of Greece 全资保险子公司 Ethniki Hellenic

                                                                                    General Insurance S.A. (以下简称“Ethniki”)不低于 75%股权。

                                                                                    (二)本次连系体个中一方为本公司关联方,凭证《深圳证券买卖营业所股票上市法则》的划定,本次买卖营业成关联买卖营业。

                                                                                    (三)本次收购事项尚处于雷同阶段,最终功效存在不确定性,请投资者留意投资风险。

                                                                                    (四)如该买卖营业两边能告竣同等,公司将与上海宫保签署详细相助协议,并按照协议内容另行召开董事会或股东大会审议。

                                                                                    一、关联买卖营业概述

                                                                                    1.为敦促上市公司转型及成长,经公司董事会审议通过,公司拟与关联方上

                                                                                    海宫保作为连系体协商收购 National Bank of Greece 全资保险子公司 Ethniki

                                                                                    不低于 75%股权,法国前总理多米尼克˙德维尔潘老师为本次买卖营业提供财政参谋处事。

                                                                                    2.上海宫保为公司间接控股股东,按照《深圳证券买卖营业所股票上市法则》的划定,本次买卖营业组成关联买卖营业。

                                                                                    3.公司第九届董事会第三次集会会议审议通过了《关于与关联方连系竞买

                                                                                    Ethniki Hellenic General Insurance S.A.股权的的议案》,关联董事王征对

                                                                                    该事项回避表决,公司独立董事对上述议案颁发了事前承认意见和同等赞成本议案的独立意见。

                                                                                    二、关联方根基环境

                                                                                    上海宫保于 2004 年 03 月 29 日注册创立,注册住所中国(上海)自由商业试验区康桥家产园区康桥东路 1 号 405-1 室,法定代表人盛毓南,注册成本

                                                                                    10000 万元,企业范例有限责任公司,首要策划范畴包罗商务咨询,企业打点咨询,投资咨询(以上咨询均除经纪),投资打点,市场营销筹谋,企业形象筹谋,公关勾当筹谋,构筑原料、金属成品、电动器材、化工产物(除伤害化学品、监控化学品、烟花爆竹、民用爆炸物品、易制毒化学品)、矿产物(除专控)、钢材的贩卖,从事货品与技能的收支口营业,海内商业(除专项审批)。

                                                                                    制止 2017 年 12 月 31 日,上海宫保总资产 40.28 亿元, 净资产 24.40亿元。

                                                                                    上海宫保持有盛世达投资有限公司(以下简称“盛世达”)80%股权,为盛世达控股股东。盛世达持有公司 57680703 股,占公司总股本 39.28%,为公司控股股东。

                                                                                    三、关联买卖营业标的根基环境

                                                                                    Ethniki 是希腊最大的保险公司,今朝由 National Bank of Greece 100%

                                                                                    持有。Ethniki在希腊拥有 13 家分支机构,155个贩卖办公室,2128个保险顾

                                                                                    问和 1469个保险署理。除了首要在希腊境内贩卖产物以外,Ethniki还在罗马

                                                                                    尼亚、保加利亚、塞浦路斯开展保险营业。

                                                                                    Ethniki 2016 年总资产 3331 百万欧元,净资产 722 百万欧元,税前净利

                                                                                    润 58百万欧元,税后净利润 43 百万欧元。

                                                                                    National Bank of Greece 拟出售 Ethniki不低于 75%股权。

                                                                                    四、协议首要内容

                                                                                    本次买卖营业尚未签定正式协议,,如与卖方告竣同等需签定股权购置协议等正式文件,相干协议内容需召开董事会或股东大会审议通事后见效实验。

                                                                                    五、 买卖营业目标和影响

                                                                                    (一)今朝投资希腊是一个契机。2017年希腊经济产生了根天性的好转。据

                                                                                    希腊国度统计局统计,客岁前三个季度,希腊经济同比别离增添 0.4%、1.6%和

                                                                                    1.3%,有望自债务危急以来初次得到正增添。上年,尺度普尔将该国恒久主权信

                                                                                    用评级从“B–”进步到“B”,远景瞻望为正面穆迪亦于今年 2月 21日公布将其主权名誉评级进步两个品级至 B3,该国将重返融资市场

                                                                                    Ethniki 创立于 1891 年,近三年红利环境较好,2014 年至 2016 年的净利

                                                                                    润别离为7600万欧元、10000万欧元和4300万欧元,估量2017年红利约7300万欧元。制止 2015年底,其寿险营业占比为 67%,非寿险营业占比 33%,收入首要来历于保费和投资收入等,首要利润来历于保费。

                                                                                    本次买卖营业将以上海宫保作为收购主体,上市公司仅部门参股,详细参股比例尚不能确定,估量收购乐成后对公司主业不组成重大影响。

                                                                                    本公司今朝主业为房地产开拓,暂未涉及保险营业,本次实行进入保险行业,在职员、技能、打点等方面筹备尚不富裕,且保险行业策划模式上与原主业存在较大差异,将来策划和整合存在不确定性,请投资者留意风险。

                                                                                    (二)NBG于 2017年一季度就出售 Ethniki事项举办果真招标,上海宫保的

                                                                                    全资子公司 Gongbao Financial Holdings Limited(以下简称“开曼宫保”)参加竞标,于 2017年 5月 26日递交了束缚性报价函,但最终未中标。

                                                                                    制止今朝,本公司及控股股东上海宫保与买卖营业敌手方正处于雷同阶段,尚未与其睁开正式会谈,未签署任何协议,也不受任何前提或任务束缚,以是本次收购事件存在重大的不确定性,请投资者留意风险。

                                                                                    (三)如前所述,NBG 于 2017 年一季度就出售 Ethniki 事项举办果真招标,开曼宫保作为投标主体,曾参加报价,并进入最后一轮,进入最后一轮的尚有复星团体,但均未中标。

                                                                                    上轮招标功效于 2017 年 6 月 29 日发布,中标方为 EXIN Financial ServicesHolding B.V.(以下简称“Exin”)。Exin 首要由总部在荷兰的 Exin Partners 和总部在美国的 Calamos Investments 构成,个中,后者打点着约 200 亿美元的资产,其打点人 Calamos Asset Management 于客岁 2 月从纳斯达克市场退市。

                                                                                    自上轮发布招标功效至今,Exin 一向未能提供切合要求的方案,致使买卖营业未能完成。Exin 的合资人之一 Calamos 于本年 2 月 7 日宣布声明,称已告状 Exin,要求其送还已于客岁底到期的 4100 万美元借钱。本公司及上海宫保一向存眷买卖营业动向,近期控股股东上海宫保相干代表拟赴希腊举办雷同,表达再度参与收购

                                                                                    Ethniki 的愿望。

                                                                                    制止今朝,Exin 和 NBG 尚未正式公布终止相助,本次收购是否具备继承推进的前提存在重大不确定性,本次收购是否存在其他竞争者存在重大不确定性,请投资者留意风险。

                                                                                    (四)收购资金来历及融资渠道布置方面,本公司与上海宫保拟回收自有资

                                                                                    金及并购贷款相团结的方法参加本次收购,自有资金与并购贷款比例别离为 40%

                                                                                    和 60%。自有资金首要来历于本公司及上海宫保的业务收入,并购贷款拟向相干

                                                                                    金融机构举办申请,今朝正在与多少大型金融机构打仗中。

                                                                                    上海宫保及其关联方在上轮投标中曾出具 2.685亿美元的资金证明,王征老师小我私人出具了 1.5 亿港币的资金证明,凭证今朝汇率折算合计约 2.34 亿欧元。

                                                                                    还有两家大型金融机构别离为上海宫保出具 2.2亿欧元和1.2亿欧元的融资乐趣函。个中,1.2 亿欧元融资乐趣函对本次买卖营业如故有用,2.2 亿欧元融资乐趣函已经到期,今朝正在雷同中。

                                                                                    制止 2017 年底,本公司现金及现金等价物合计约 3.57 亿,约合 0.46 亿欧元。

                                                                                    综上,本公司以为本公司及上海宫保的现金储蓄可以满意本次自有资金出资

                                                                                    40%的布置,具备实验本次收购的手段。

                                                                                    本次收购涉及出资金额也许高于本公司及上海宫保的净资产总和,本公司以为本公司及关联方具备实验本次收购的手段。但制止今朝,外部融资尚未完全到位,请投资者留意投资风险。

                                                                                    (五)如前所述,本公司及上海宫保拟回收自有资金及并购贷款相团结的方法。本次买卖营业将以上海宫保作为收购主体,并购贷款将首要由上海宫保包袱,但本公司也将包袱一部门欠债,将导致公司欠债及资产欠债率上升。

                                                                                    将来还款来历拟首要依赖 Ethniki的自身策划现金流,本公司和上海宫保可将策划收入作为增补还款来历。Ethniki 75%股权相对应的净资产约为人民币 42亿元,凭证自有资金与并购贷款比例别离为 40%和 60%的融资布局计较,需贷款人民币 25 亿元,凭证并购贷款 5 年分期均匀送还本金及上海宫保今朝存续贷款利率计较,每年需送还本金加利钱共人民币 6.33 亿元。因为本公司及上海宫保尚未对标的公司举办新一轮的尽职观测,暂且无法获取 Ethniki 的策划性现金流量数据,按照 Ethniki 2013至 2015年扣除税金、金融资产减值及一次性用度前的净利润别离为 12000 万欧元、10700 万欧元和 10100 万欧元,三年均匀为

                                                                                    10933万欧元,约合人民币 85113万元,估量 Ethniki每年的策划性现金流可

                                                                                    以包围每年需送还的本金和利钱。可是,上述数据无法精确代表标的公司的策划性现金流状况,以是也许存在 Ethniki的策划性现金流无法包围每年需送还本金和付出利钱的风险。

                                                                                    如前所述,自 2010年债务危急发作以来,希腊经济有望在 2017年迎来首个正增添。客岁前三季度均实现同比正增添,据官方猜测,2017 年希腊经济将增

                                                                                    长 1.6%,2018 年将升至 2.5%,2019 年到达 2.7%,经济有望一连清醒,穆迪亦

                                                                                    于今年 2月 21日将其主权名誉评级进步两个品级至 B3,该国将重返融资市场。

                                                                                    IMF2016年 4月出具的《2015 年天下保险》陈诉中指出,希腊保险市场渗出

                                                                                    率远低于中东欧及欧美国度,将来将受益于渗出率和保险包围密度的进步。同时,按照 OECD 等机构出具的陈诉,因为债务危急所带来的缩短政策导致当局民众支出镌汰,促使更多百姓购置小我私人寿险和医疗保险,间接地促进了内地保险市场的成长。

                                                                                    尽量希腊经济正企稳回升,保险市时势临新的机会,但将来走势存在不确定性。该国的政治、法令和经济情形与我国存在较大差别,公司整合将面对不确定性,请投资者留意风险。

                                                                                    (六)本次买卖营业如能乐成,将对公司将来业绩发生起劲影响,切合公司及全

                                                                                    体股东的好处,不存在侵害中小投资者好处的气象。

                                                                                    六、昔时年头至披露日与该关联人累计已产生的种种关联买卖营业的总金额

                                                                                    2018 年年头至通告日,除本次关联买卖营业外,公司未与该关联方产生其他关联买卖营业。

                                                                                    七、独立董事事前承认和独立意见

                                                                                    公司独立董事对本次关联买卖营业事项举办了事前承认,并颁发独立意见如下:

                                                                                    按照《深圳证券买卖营业所股票上市法则》的相干划定,本次买卖营业组成关联买卖营业。

                                                                                    我们对该项关联买卖营业举办了事前审议,并赞成将该关联买卖营业提交公司第九届董事

                                                                                    会第三次集会会议审议。董事会在审议该关联买卖营业时,关联董事回避了对该议案的表决,表决措施切合《公司法》及《公司章程》的划定。本次关联买卖营业有利于上市公司转型与成长,契合国度“一带一起”政策,我们赞成公司与上海宫保连系洽

                                                                                    购 Ethniki Hellenic General Insurance S.A.股权。

                                                                                    八、备查文件

                                                                                    1.公司第九届董事会第三次集会会议决策。

                                                                                    2.独立董事相干独立意见。

                                                                                    荣丰控股团体股份有限公司董事会

                                                                                    二〇一八年二月二十六日
                                                                                  责任编辑:cnfol001